ROI અને ROIC શબ્દોનો અર્થ શું છે? બંને પરિભાષાઓનો ઉપયોગ રોકાણ માટે થાય છે. આપણે વિષય પર જઈએ તે પહેલાં, ચાલો હું રોકાણ અને તેના મહત્વને વ્યાખ્યાયિત કરું.

રોકાણ એ તમારી બચત અથવા નાણાંને કામમાં લગાવવા અને સુરક્ષિત ભવિષ્ય બનાવવા માટે એક સફળ અને અસરકારક પદ્ધતિ છે. સ્માર્ટ રોકાણો કરો જે તમારા પૈસાને ફુગાવાને પાછળ રાખી શકે અને ભવિષ્યમાં મૂલ્યમાં વધારો કરી શકે.

રોકાણ બે રીતે આવક પેદા કરે છે. પ્રથમ, જો નફાકારક સંપત્તિમાં રોકાણ કરીએ, તો અમે નફાનો ઉપયોગ કરીને આવક મેળવીએ છીએ, જેમ કે નિશ્ચિત રકમ અથવા વળતરની ટકાવારીવાળા બોન્ડ. બીજું, જો કોઈ રોકાણ વળતર-જનરેટિંગ પ્લાનના સ્વરૂપમાં કરવામાં આવે છે, તો અમે વાસ્તવિક અથવા વાસ્તવિક સ્થિતિ જેવા લાભના સંચય દ્વારા આવક મેળવીશું.

તે વાર્ષિક ચોક્કસ રકમ આપતું નથી; તેનું મૂલ્ય લાંબા સમય સુધી મૂલ્યવાન છે. ઉપરોક્ત માપદંડો અનુસાર, રોકાણ એ સંપત્તિઓ અથવા ઑબ્જેક્ટ્સમાં બચત મૂકવા વિશે છે જે તેમની પ્રારંભિક મૂલ્ય કરતાં વધુ મૂલ્યવાન બની જાય છે.

આરઓઆઈ, અથવા રોકાણ પર વળતર, એ કેવી રીતે વર્ણવવા માટે વપરાતો શબ્દ છે વ્યવસાય તેના રોકાણોમાંથી ઘણા પૈસા કમાય છે. ROIC, અથવા રોકાણ કરેલી મૂડી પર વળતર એ વધુ ચોક્કસ મેટ્રિક છે જે કંપનીની કમાણી અને રોકાણોને ધ્યાનમાં લે છે.

ચાલો વિગતોમાં જઈએ અને ROI અને ROIC વચ્ચેના તફાવતો શોધીએ.

રોકાણના પ્રકાર

રોકાણને બે જૂથોમાં વર્ગીકૃત કરવામાં આવે છે, જેપ્રેરિત રોકાણો અને સ્વાયત્ત રોકાણોનો સમાવેશ થાય છે.

1. પ્રેરિત રોકાણો

• પ્રેરિત રોકાણ એ એવી સંપત્તિ છે જે આવક પર આધારિત છે અને સીધી રીતે આવક સ્તર.
• તે આવક સ્થિતિસ્થાપક છે. જ્યારે આવક વધે છે અને ઊલટું થાય છે ત્યારે તે વધે છે.

2. સ્વાયત્ત રોકાણો

• આ પ્રકારના રોકાણો એવા રોકાણોનો સંદર્ભ આપે છે જે આવકના સ્તરમાં થતા ફેરફારોથી પ્રભાવિત થતા નથી અને માત્ર નફાના ઉદ્દેશ્યથી પ્રેરિત નથી.
• તે સ્થિતિસ્થાપક છે અને આવકમાં થતા ફેરફારોથી પ્રભાવિત નથી.
• સરકાર સામાન્ય રીતે માળખાકીય પ્રવૃત્તિઓમાં સ્વાયત્ત રોકાણ કરે છે. તે દેશની સામાજિક, આર્થિક અને રાજકીય પરિસ્થિતિઓ પર આધાર રાખે છે.
• તેથી, જ્યારે ટેક્નોલોજીમાં ફેરફાર થાય છે અથવા નવા સંસાધનોની શોધ થાય છે, વસ્તીમાં વધારો થાય છે, ત્યારે આવા રોકાણો બદલાય છે.

ROI શું છે?

આરઓઆઈ શબ્દ રોકાણ પરના વળતરનો સંક્ષેપ છે. તે માર્કેટિંગ અથવા જાહેરાતમાં કોઈપણ રોકાણથી મેળવેલો નફો છે.

આરઓઆઈ શબ્દનો અર્થ વિવિધ લોકો માટે જુદી જુદી વસ્તુઓ છે, જે ઘણી વખત પરિપ્રેક્ષ્ય અને શું નક્કી કરવામાં આવે છે તેના પર આધાર રાખે છે, તેથી તે સ્પષ્ટ કરવું મહત્વપૂર્ણ છે કે શું અર્થઘટન છે ગહન અસરો.

ઘણા બિઝનેસ મેનેજરો અને માલિકો આ શબ્દનો ઉપયોગ સામાન્ય રીતે રોકાણ અને વ્યવસાયના નિર્ણયોની યોગ્યતાઓનું મૂલ્યાંકન કરવા માટે કરે છે. વળતરનો અર્થ કર પહેલાનો નફો છે પરંતુ તેની સાથે સ્પષ્ટતા કરે છેનફો શબ્દનો ઉપયોગ કરનાર વ્યક્તિ વિવિધ સંજોગો પર આધાર રાખે છે, ઓછામાં ઓછા વ્યવસાયમાં વપરાતી એકાઉન્ટિંગ વાતચીતો પર નહીં.

આ અર્થમાં, મોટાભાગના સીઇઓ અને વ્યવસાય માલિકો ROI ને કોઈપણ વ્યવસાય પ્રસ્તાવના અંતિમ માપ તરીકે માને છે; છેવટે, મોટાભાગની કંપનીઓનું ઉત્પાદન કરવાનું લક્ષ્ય છે: રોકાણ પર મહત્તમ વળતર. નહિંતર, તમે તમારા પૈસા બેંક બચત ખાતામાં પણ મૂકી શકો છો.

બીજા શબ્દોમાં, આ રોકાણથી થયેલો નફો છે . રોકાણ એ સમગ્ર વ્યવસાયનું મૂલ્ય હોઈ શકે છે, જેને સામાન્ય રીતે કંપનીની કુલ અસ્કયામતો તરીકે ગણવામાં આવે છે જેની કિંમત જોડાયેલ છે.

અમારે ROIની ગણતરી કરવાની શા માટે જરૂર છે?

રોકાણ પર વળતરની સંભાવનાનું મૂલ્યાંકન કરવા માટેનું સામાન્ય નાણાકીય આંકડા ROI છે. ROI ફોર્મ્યુલાની ગણતરી કરવા માટેનું સૂત્ર નીચે મુજબ છે:

રોકાણ પર વળતર = ચોખ્ખી આવક / રોકાણની કિંમત

અમે નીચેના માટે ROIની ગણતરી કરીએ છીએ કારણો:

• ડિસ્ટ્રીબ્યુટરના વ્યવસાયની તંદુરસ્તી નક્કી કરવા
• ડિસ્ટ્રીબ્યુટર ઈન્ફ્રાસ્ટ્રક્ચરને સમર્થન આપી શકે છે કે કેમ તે નિર્ધારિત કરવા
• ROI અને અનુત્પાદક ખર્ચના ડ્રાઈવરો નક્કી કરવા અને ; રોકાણો કે જે ROI ને અસર કરે છે

સ્વસ્થ ROI

વિતરક એક ઉદ્યોગસાહસિક છે જે વ્યવસાયમાં પોતાનો સમય અને નાણાં રોકે છે અને વળતરની અપેક્ષા રાખે છે.

ઉપરનો ગ્રાફ રિટર્ન વિ. રિસ્ક મેટ્રિકનો ઉલ્લેખ કરે છે. તે શેરબજાર જો સમાન છેતમારી પાસે મોટી કેપ છે, જ્યાં જોખમ ઓછું છે અને પુનઃપ્રાપ્તિ ઓછી હશે. નાના કિસ્સાઓમાં, જોખમ અને વળતર પણ ઊંચું હોય છે.

ROI ના ઘટક

પ્રથમ ઘટક વિતરકની આવક છે. બીજું છે ખર્ચ અને ત્રીજું છે રોકાણ . ROI શોધવા માટે આ ત્રણ તત્વોની ગણતરી કરવામાં આવે છે. તેથી, આવકના માર્જિન હેઠળ, રોકડ ડિસ્કાઉન્ટ અને DB પ્રોત્સાહનોનો સમાવેશ થાય છે.

પછી ખર્ચ હેઠળના મેટ્રિક્સ છે સીડી ટુ ટ્રેડ, ગો ડાઉન રેન્ટ, વર્કફોર્સનો પગાર, એકાઉન્ટિંગ અને વીજળી. છેલ્લે, રોકાણમાં સ્ટોકની ગણતરી ગોડાઉન, માર્કેટ ક્રેડિટ, વાહનનું અવમૂલ્યન મૂલ્ય અને સરેરાશ માસિક ક્લેમમાં કરવામાં આવે છે.

ROIના લાભો

Roiના તેના ફાયદા અને ફાયદા છે. તેમાંના કેટલાક છે:

• ROI ચોક્કસ રોકાણ યોજનાની નફાકારકતાની ગણતરી અને ઉત્પાદકતા કરવામાં મદદ કરે છે.
• તે સરખામણી<માં પણ મદદ કરે છે 3> બે રોકાણ યોજનાઓ વચ્ચે. (ફોર્મ્યુલા વનની મદદથી)
• ROI ફોર્મ્યુલાનો ઉપયોગ કરીને, વિવિધ રોકાણોની આવકની ગણતરી કરવી સરળ છે.
• તે વૈશ્વિક સ્તરે સ્વીકૃત નાણાકીય મેટ્રિક છે અને તમને રોકાણ માટે શ્રેષ્ઠ યોજના પસંદ કરવામાં મદદ કરે છે.

ROIC શું છે?

ROIC એટલે રોકાણ કરેલી મૂડી પર વળતર. તે એક નાણાકીય મેટ્રિક છે જેનો ઉપયોગ ફાઇનાન્સ કંપનીના વર્તમાન રોકાણો અને વૃદ્ધિની સંભાવનાઓનું વિશ્લેષણ કરવા માટે કરે છે .

ROIC કંપનીનું મૂલ્યાંકન કરવામાં પણ મદદ કરે છેફાળવણીના નિર્ણયો અને સામાન્ય રીતે કંપનીના WACC (મૂડીની ભારિત સરેરાશ કિંમત) સાથે સંકોચન માટે વપરાય છે.

જો કોઈ કંપનીનું ROIC ઊંચું હોય, તો તેની પાસે આશાવાદી રોકાણ વળતર પેદા કરવા સક્ષમ મજબૂત આર્થિક મોટ છે. મોટાભાગની બેન્ચમાર્ક કંપનીઓ અન્ય કંપનીઓના મૂલ્યની ગણતરી કરવા માટે ROIC નો ઉપયોગ કરે છે.

શા માટે આપણે ROIC ની ગણતરી કરીએ છીએ?

કંપનીઓએ ROIC ની ગણતરી કરવાની જરૂર છે કારણ કે:

• તેમને નફાકારકતા અથવા પ્રદર્શન ગુણોત્તર સમજવાની જરૂર છે.
• ટકા વળતરને માપો કંપનીમાં રોકાણકાર તેમની રોકાણ કરેલી મૂડીમાંથી કમાણી કરે છે.
• તે દર્શાવે છે કે કંપની આવક પેદા કરવા માટે રોકાણકારના ભંડોળનો કેટલી અસરકારક રીતે ઉપયોગ કરે છે.

ROIC ની ગણતરી કરવાની ઘણી રીતો છે .

• કર પછી ચોખ્ખો ઓપરેટિંગ નફો (NOPAT)

ROIC = રોકાણ કરેલ મૂડી (IC)

ક્યાં:

NOPAT = EBITX (1-ટેક્સ દર)

રોકાણ કરેલ મૂડી એ કંપનીને ચલાવવા માટે જરૂરી સંપત્તિની કુલ રકમ છે તેનો વ્યવસાય અથવા લેણદારો અને શેરધારકો પાસેથી ધિરાણની રકમ.

કંપનીની કામગીરી ચલાવવા માટે, શેરધારકો રોકાણકારોને ઇક્વિટી આપે છે. વિશ્લેષકો કંપનીની વર્તમાન લાંબા ગાળાની દેવાની નીતિઓ, દેવાની જરૂરિયાતો અને કુલ દેવું માટે બાકી મૂડી ભોગવટા અથવા ભાડાની જવાબદારીઓની સમીક્ષા કરે છે.

• આ મૂલ્યની ગણતરી કરવાની બીજી રીત, રોકડ બાદ કરો અને NIBCL (બિન-વ્યાજ) - વર્તમાન જવાબદારીઓ, કર જવાબદારીઓ, અનેચૂકવવાપાત્ર એકાઉન્ટ્સ.

• ROIC ની ગણતરી કરવા માટેની ત્રીજી પદ્ધતિ, કંપનીની ઇક્વિટીનું કુલ મૂલ્ય તેના દેવુંના પુસ્તક મૂલ્યમાં ઉમેરો અને પછી બિન-ઓપરેટિંગ અસ્કયામતોને બાદ કરો.

કંપનીનું મૂલ્ય નક્કી કરવું

કંપની તેના ROIC ની તેની WACC સાથે સરખામણી કરીને અને રોકાણ કરેલ મૂડીની ટકાવારી પર તેના વળતરને અવલોકન કરીને તેની વૃદ્ધિનો અંદાજ લગાવી શકે છે.

કોઈપણ કંપની અથવા પેઢી કે જે મૂડી પ્રાપ્ત કરવાના ખર્ચ કરતાં વધુ રોકાણો પર વધુ આવક મેળવે છે તે મૂલ્ય નિર્માતા તરીકે ઓળખાય છે .

પરિણામે, એક રોકાણ કે જેનું વળતર મૂડીના ખર્ચ જેટલું અથવા ઓછું હોય, તો આ મૂલ્ય નાશ પામેલ કહેવાય છે. સામાન્ય રીતે, પેઢીને મૂલ્ય નિર્માતા તરીકે ગણવામાં આવે છે જો તેની ROIC મૂડીની કિંમત કરતાં ઓછામાં ઓછા બે ટકા વધારે હોય.

સ્વસ્થ ROIC

સારું ROIC શું છે? તે કંપનીની સંરક્ષણક્ષમ સ્થિતિ નક્કી કરવાની પદ્ધતિ છે, જેનો અર્થ છે કે તે તેના નફાના માર્જિન અને માર્કેટ શેરને સુરક્ષિત કરી શકે છે.

કંપનીની કાર્યક્ષમતાની વધુ સારી સમજણ માટે મેટ્રિક્સની ગણતરી કરવા અને તેની OC (ઓપરેટિંગ મૂડી)નો ઉપયોગ કરવાની તૈયારી માટે ROIC ઉદ્દેશ્યો.

શેરબજારમાં ચોક્કસ મોટ અને તેમના ROIC ની સતત જરૂરિયાત ધરાવતી કંપનીઓ વધુ સુલભ છે. ROIC કોન્સેપ્ટ સ્ટોકહોલ્ડરો દ્વારા પ્રાથમિકતા આપવાનું વલણ ધરાવે છે કારણ કે મોટાભાગના રોકાણકારો લાંબા ગાળાના હોલ્ડિંગના અભિગમ સાથે શેર ખરીદે છે.

ROIC ના ફાયદા

ROIC ના કેટલાક નોંધપાત્ર ફાયદા છે:

• આ નાણાકીય મેટ્રિક ઇક્વિટી અને ડેબિટ પર ગ્રોસ માર્જિન સુધારવામાં મદદ કરે છે. તેથી, તે નફાકારકતા અને ઉત્પાદકતા પર મૂડી માળખાની અસરને અમાન્ય કરે છે.
• ROIC રોકાણકારો માટે સર્જન અને કલ્પના સૂચવે છે.
• રોકાણકારો રોકાણ કરેલી મૂડી પર વળતર આપવાનું પસંદ કરે છે કારણ કે કંપનીના સમાવિષ્ટ અનુમાનની પુનઃ ઘટનાનું મૂલ્યાંકન .
• રોકાણકારોના મતે, ROIC એક અનુકૂળ નાણાકીય મેટ્રિક માને છે.

ROI વચ્ચેનો તફાવત અને ROIC

કયું સારું છે, ROI કે ROIC?

ROI અને ROIC એકબીજાથી અલગ છે અને બંનેના ફાયદા છે. ROI એ રોકાણ પર કેટલો નફો મેળવ્યો છે તેના દ્વારા વ્યાખ્યાયિત અને માપવામાં આવે છે, જ્યારે ROIC એ કંપનીની આવક અને સંપત્તિનું ચોક્કસ માપ છે.

બેંકને ROICની કેમ જરૂર નથી?

બેંક ROIC રેગ્યુલેશનમાંથી મુક્તિ આપવામાં આવી છે કારણ કે તેઓ ઘણા બોરોડ પ્રિન્સિપાલો સાથે કામ કરે છે.

સારો ROIC રેશિયો શું છે?

સારો ROIC ગુણોત્તર એ ન્યૂનતમ 2% છે.

નિષ્કર્ષ

• આરઓઆઈ એ સમજવા માટેનું એક માપ છે કે કંપની રોકાણ પર કેટલા પૈસા કમાય છે, અને ROIC એ કંપનીના રોકાણ અને આવકનું ચોક્કસ માપદંડ છે.
• ROI એ એક વ્યૂહરચના છે જે દર્શાવે છે અથવા સૂચવે છે કે રોકાણ અને પ્રોજેક્ટનું પરિણામ કેટલું સારું છે. ROIC એ એક નાણાકીય મેટ્રિક છે જે રોકાણકારોને ઓફર કરે છે કે કંપનીઓ કેવી રીતે કાર્યક્ષમ રીતે કાર્ય કરે છે અને વિકાસ કરે છે.
• ROI એક સામાન્ય મેટ્રિક છે. તેનો ઉપયોગ એકબીજા સાથે વિવિધ રોકાણોની કાર્યક્ષમતા અને ઉત્પાદકતાની તુલના કરવા માટે થાય છે. ફર્મ મૂલ્ય બનાવી રહી છે કે નષ્ટ કરી રહી છે કે કેમ તેનું મૂલ્યાંકન કરવા માટે ROIC ની સરખામણી WACC સાથે કરવામાં આવે છે.
• ROI અને ROIC બંનેનો ઉપયોગ પેઢી, કંપની અથવા પ્રોજેક્ટની નફાકારકતા અને કાર્યક્ષમતાને માપવા માટે થાય છે.