ROI اور ROIC کی اصطلاحات کا کیا مطلب ہے؟ دونوں اصطلاحات سرمایہ کاری کے لیے استعمال ہوتی ہیں۔ اس سے پہلے کہ ہم موضوع پر پہنچیں، میں سرمایہ کاری اور اس کی اہمیت کی وضاحت کرتا ہوں۔

سرمایہ کاری ایک کامیاب اور موثر طریقہ ہے جس سے آپ اپنی بچت یا پیسے کو کام میں لگائیں اور ایک محفوظ مستقبل بنائیں۔ ہوشیار سرمایہ کاری کریں جو آپ کے پیسے کو مہنگائی سے بہتر کارکردگی کا مظاہرہ کرنے اور مستقبل میں قدر کو بڑھانے کی اجازت دے سکتی ہے۔

سرمایہ کاری دو طریقوں سے آمدنی پیدا کرتی ہے۔ سب سے پہلے، اگر منافع بخش اثاثہ میں سرمایہ کاری کرتے ہیں، تو ہم منافع کا استعمال کرتے ہوئے آمدنی حاصل کرتے ہیں، جیسے کہ ایک مقررہ رقم کے ساتھ بانڈز یا منافع کا فیصد۔ دوم، اگر کوئی سرمایہ کاری واپسی پیدا کرنے والے منصوبے کی شکل میں کی جاتی ہے، تو ہم حقیقی یا حقیقی حالت جیسے منافع کے جمع کے ذریعے آمدنی حاصل کریں گے۔

یہ سالانہ ایک مقررہ رقم نہیں دیتا ہے۔ اس کی قدر ایک طویل وقت کے لئے تعریف کرتا ہے. اوپر بیان کردہ معیار کے مطابق، سرمایہ کاری تمام بچتوں کو اثاثوں یا اشیاء میں ڈالنے کے بارے میں ہے جو ان کی ابتدائی مالیت سے زیادہ قابل قدر بن جاتی ہیں۔ ایک کاروبار اپنی سرمایہ کاری سے بہت زیادہ پیسہ کماتا ہے۔ ROIC، یا سرمایہ کاری شدہ سرمائے پر واپسی، ایک زیادہ درست میٹرک ہے جو کمپنی کی کمائی اور سرمایہ کاری کو مدنظر رکھتی ہے۔

آئیے تفصیلات میں جائیں اور ROI اور ROIC کے درمیان فرق دریافت کریں۔

سرمایہ کاری کی اقسام

سرمایہ کاری کو دو گروپوں میں تقسیم کیا گیا ہے، جوحوصلہ افزائی کی گئی سرمایہ کاری اور خود مختار سرمایہ کاری شامل ہیں۔

سرمایہ کاری کا گراف

1. حوصلہ افزائی سرمایہ کاری

• حوصلہ افزائی سرمایہ کاری ایسے اثاثے ہیں جو آمدنی پر منحصر ہیں اور براہ راست آمدنی کی سطح۔
• یہ آمدنی لچکدار ہے۔ یہ اس وقت بڑھتا ہے جب آمدنی میں اضافہ ہوتا ہے اور اس کے برعکس۔

2. خود مختار سرمایہ کاری

• اس قسم کی سرمایہ کاری سے مراد وہ سرمایہ کاری ہے جو آمدنی کی سطح میں تبدیلیوں سے متاثر نہیں ہوتی ہیں اور صرف منافع کے مقصد سے متاثر نہیں ہوتے۔
• یہ غیر لچکدار ہے اور آمدنی میں ہونے والی تبدیلیوں سے متاثر نہیں ہوتا ہے۔
• حکومت عام طور پر بنیادی ڈھانچے کی سرگرمیوں میں خود مختار سرمایہ کاری کرتی ہے۔ یہ ملک کے سماجی، اقتصادی اور سیاسی حالات پر منحصر ہے۔
• لہذا، ٹیکنالوجی میں تبدیلی یا نئے وسائل کی دریافت، آبادی میں اضافہ وغیرہ کے بعد ایسی سرمایہ کاری تبدیل ہوتی ہے۔

ROI کیا ہے؟

لفظ ROI سرمایہ کاری پر واپسی کا مخفف ہے۔ یہ مارکیٹنگ یا اشتہارات میں کسی بھی سرمایہ کاری سے کمایا جانے والا منافع ہے۔

آر او آئی کی اصطلاح کا مطلب مختلف لوگوں کے لیے مختلف چیزیں ہیں، اکثر اس بات پر منحصر ہے کہ نقطہ نظر اور کیا فیصلہ کیا جا رہا ہے، لہذا یہ واضح کرنا ضروری ہے کہ آیا تشریح گہرے مضمرات.

بہت سے کاروباری منتظمین اور مالکان اس اصطلاح کو عام طور پر سرمایہ کاری اور کاروباری فیصلوں کی خوبیوں کا اندازہ لگانے کے لیے استعمال کرتے ہیں۔ واپسی کا مطلب ٹیکس سے پہلے منافع ہے لیکن اس کے ساتھ واضح کرتا ہے۔اس اصطلاح کا استعمال کرنے والا شخص کہ منافع کا انحصار مختلف حالات پر ہوتا ہے، نہ کہ کاروبار میں استعمال ہونے والی اکاؤنٹنگ گفتگو۔

بھی دیکھو: سوڈا واٹر بمقابلہ کلب سوڈا: فرق جو آپ کو معلوم ہونا چاہئے - تمام اختلافات

اس لحاظ سے، زیادہ تر سی ای او اور کاروباری مالکان ROI کو کسی بھی کاروباری تجویز کا حتمی پیمانہ سمجھتے ہیں۔ سب کے بعد، یہ وہی ہے جو زیادہ تر کمپنیاں پیدا کرنا چاہتی ہیں: سرمایہ کاری پر زیادہ سے زیادہ منافع۔ بصورت دیگر، آپ اپنا پیسہ بینک سیونگ اکاؤنٹ میں بھی ڈال سکتے ہیں۔

دوسرے الفاظ میں، یہ سرمایہ کاری سے حاصل ہونے والا منافع ہے ۔ سرمایہ کاری پورے کاروبار کی قدر ہو سکتی ہے، جسے عام طور پر منسلک لاگت کے ساتھ کمپنی کے کل اثاثوں کے طور پر سمجھا جاتا ہے۔

ہمیں ROI کا حساب لگانے کی ضرورت کیوں ہے؟

سرمایہ کاری پر واپسی کے امکانات کا اندازہ لگانے کے لیے ایک عام مالیاتی اعدادوشمار ROI ہے۔ ROI کا حساب لگانے کا فارمولا درج ذیل ہے:

سرمایہ کاری پر واپسی = خالص آمدنی / سرمایہ کاری کی لاگت

ہم درج ذیل کے لیے ROI کا حساب لگاتے ہیں۔ وجوہات:

• ڈسٹری بیوٹر کے کاروبار کی صحت کا تعین کرنے کے لیے
• اس بات کا تعین کرنے کے لیے کہ آیا ڈسٹری بیوٹر انفراسٹرکچر کو سپورٹ کرسکتا ہے
• ROI اور غیر پیداواری اخراجات اور ; سرمایہ کاری جو ROI کو متاثر کرتی ہے

صحت مند ROI

ڈسٹریبیوٹر ایک کاروباری شخص ہے جو کاروبار میں اپنا وقت اور پیسہ لگا رہا ہے اور واپسی کی توقع رکھتا ہے۔

واپسی بمقابلہ خطرہ

اوپر کا گراف واپسی بمقابلہ رسک میٹرک کا ذکر کرتا ہے۔ یہ اسٹاک مارکیٹ کی طرح ہے اگرآپ کے پاس ایک بڑی ٹوپی ہے، جہاں خطرہ کم ہے اور بحالی کم ہوگی۔ معمولی معاملات میں، خطرہ اور واپسی بھی زیادہ ہوتی ہے۔

ROI کا جزو

پہلا جزو تقسیم کار کی آمدنی ہے۔ دوسرے ہیں اخراجات ، اور تیسرے ہیں سرمایہ کاری ۔ یہ تین عناصر ROI تلاش کرنے کے لیے شمار کیے جاتے ہیں۔ لہذا، آمدنی کے مارجن کے تحت، نقد رعایت، اور DB مراعات شامل ہیں۔

پھر اخراجات کے تحت میٹرکس تجارت کے لیے CD ہیں، کرایہ کم کرنا، افرادی قوت کی تنخواہ، اکاؤنٹنگ، اور بجلی۔ آخر میں، سرمایہ کاری اسٹاک کو نیچے جانے، مارکیٹ کریڈٹ، گاڑی کی قدر میں کمی، اور اوسط ماہانہ دعوے میں شمار کرتی ہے۔

ROI کے فوائد

Roi کے فوائد اور فوائد ہیں۔ ان میں سے کچھ یہ ہیں:

• ROI کسی خاص سرمایہ کاری کے منصوبے کی منافع اور پیداواریت کا حساب لگانے میں مدد کرتا ہے۔
• یہ موازنہ<میں بھی مدد کرتا ہے۔ 3> دو سرمایہ کاری کے منصوبوں کے درمیان۔ (فارمولہ ون کی مدد سے)
• ROI فارمولے کا استعمال کرتے ہوئے، مختلف سرمایہ کاری کے آمدنی کا حساب لگانا آسان ہے۔
• یہ عالمی سطح پر قبول شدہ مالیاتی میٹرک ہے اور سرمایہ کاری کے لیے بہترین منصوبہ منتخب کرنے میں آپ کی مدد کرتا ہے۔

ROIC کیا ہے؟

ROIC کا مطلب سرمایہ کاری شدہ سرمائے پر واپسی ہے۔ یہ ایک مالیاتی میٹرک ہے جسے فنانس کمپنی کی موجودہ سرمایہ کاری اور ترقی کے امکانات کی آمدنی کا تجزیہ کرنے کے لیے استعمال کرتا ہے۔

ROIC کمپنی کی تشخیص میں بھی مدد کرتا ہے۔مختص کرنے کے فیصلے اور عام طور پر کمپنی کے WACC (سرمائے کی وزنی اوسط قیمت) کے ساتھ کمپریشن کے لیے استعمال ہوتا ہے۔

اگر کسی کمپنی کے پاس ROIC زیادہ ہے، تو اس کے پاس ایک مضبوط معاشی موٹ ہے جو پرامید سرمایہ کاری کے منافع پیدا کرنے کے قابل ہے۔ زیادہ تر بینچ مارک کمپنیاں دوسری کمپنیوں کی قیمت کا حساب لگانے کے لیے ROIC کا استعمال کرتی ہیں۔

ہم ROIC کا حساب کیوں لگاتے ہیں؟

کمپنیوں کو ROIC کا حساب لگانا ہوگا کیونکہ:

• انہیں منافع کو سمجھنا ہوگا یا کارکردگی کا تناسب۔
• فی صد واپسی کی پیمائش کریں کسی کمپنی میں سرمایہ کار اپنے لگائے گئے سرمائے سے کماتا ہے .
  • ٹیکس کے بعد خالص آپریٹنگ منافع (NOPAT)

  ROIC = سرمایہ کاری شدہ سرمایہ (IC)

  کہاں:

  NOPAT = EBITX (1-TAX ریٹ)

  سرمایہ شدہ سرمایہ اثاثوں کی کل رقم ہے جو کمپنی کو چلانے کے لیے درکار ہوتی ہے۔ اس کا کاروبار یا قرض دہندگان اور حصص یافتگان سے مالی اعانت کی رقم۔

  کمپنی کے کام چلانے کے لیے، حصص دار سرمایہ کاروں کو ایکویٹی دیتے ہیں۔ تجزیہ کار کمپنی کی موجودہ طویل مدتی قرض کی پالیسیوں، قرض کی ضروریات، اور مجموعی قرض کے لیے بقایا سرمائے کے قبضے یا کرایے کی ذمہ داریوں کا جائزہ لیتے ہیں۔

  • اس قدر کا حساب لگانے کا دوسرا طریقہ، نقد اور NIBCL (غیر سود) کو منہا کریں۔ - موجودہ ذمہ داریاں برداشت کرنا)، ٹیکس کی ذمہ داریاں، اورقابل ادائیگی اکاؤنٹس۔
  • ROIC کا حساب لگانے کا ایک تیسرا طریقہ، کمپنی کی ایکویٹی کی کل قیمت کو اس کے قرض کی قیمت میں شامل کریں اور پھر غیر آپریٹنگ اثاثوں کو منہا کریں۔
  سالانہ سرمایہ کاری کو ظاہر کرنے والا گراف

  کمپنی کی قدر کا تعین

  کمپنی اپنے ROIC کا اپنے WACC سے موازنہ کرکے اور سرمایہ کاری شدہ سرمائے کے فیصد پر اس کی واپسی کا مشاہدہ کرکے اپنی ترقی کا اندازہ لگا سکتی ہے۔

  کوئی بھی کمپنی یا فرم جو سرمایہ حاصل کرنے کی لاگت سے زیادہ سرمایہ کاری پر اضافی آمدنی حاصل کرتی ہے اسے قدر تخلیق کار کے طور پر جانا جاتا ہے ۔

  نتیجتاً، ایسی سرمایہ کاری جس کا منافع سرمائے کی لاگت کے برابر یا اس سے کم ہو، اس قدر کو تباہ کہا جاتا ہے۔ عام طور پر، کسی فرم کو قدر پیدا کرنے والا سمجھا جاتا ہے اگر اس کا ROIC سرمائے کی لاگت سے کم از کم دو فیصد زیادہ ہو۔

  صحت مند ROIC

  اچھا ROIC کیا ہے؟ یہ کمپنی کی قابل دفاع پوزیشن کا تعین کرنے کا طریقہ ہے، جس کا مطلب ہے کہ وہ اپنے منافع کے مارجن اور مارکیٹ شیئر کی حفاظت کر سکتی ہے۔

  کمپنی کی کارکردگی کو بہتر طور پر سمجھنے اور اس کے OC (آپریٹنگ کیپٹل) کو استعمال کرنے کی تیاری کے لیے میٹرکس کا حساب لگانے کے ROIC کے مقاصد۔

  0 ROIC کا تصور اسٹاک ہولڈرز کی طرف سے ترجیح دینے کی طرف مائل ہے کیونکہ زیادہ تر سرمایہ کار طویل مدتی ہولڈنگ کے نقطہ نظر کے ساتھ حصص خریدتے ہیں۔

  ROIC کے فوائد

  ROIC کے کچھ اہم فوائد ہیں:

  • یہ مالیاتی میٹرک ایکویٹی اور ڈیبٹ پر گراس مارجن کو بہتر بنانے میں مدد کرتا ہے۔ لہذا، یہ منافع اور پیداواریت پر سرمائے کے ڈھانچے کے اثرات کو باطل کرتا ہے۔
  • آر او آئی سی سرمایہ کاروں کے لیے قابل تخلیق اور تصور کی نشاندہی کرتا ہے۔
  • سرمایہ کار سرمایہ کاری شدہ سرمائے پر واپسی کو ترجیح دیتے ہیں کیونکہ کسی کمپنی کی جامع قیاس آرائیوں کے دوبارہ ہونے کی تقسیم ۔
  • سرمایہ کاروں کے مطابق، ROIC ایک آسان مالیاتی میٹرک سمجھتا ہے۔

  ROI کے درمیان فرق اور ROIC

  <20 ROI معاونت میں منصوبہ بندی، بجٹ بنانا، کنٹرول کرنا، مواقع کا جائزہ لینا اور نگرانی کرنا شامل ہے۔

  ROI	ROIC
  ROI سرمایہ کاری پر واپسی کا مطلب ہے؛ ایک فرم یا کمپنی پیسہ کماتی ہے۔	ROIC کا مطلب ہے کہ لگائے گئے سرمائے پر واپسی کمپنی کی سرمایہ کاری اور آمدنی کو ماپتی ہے۔
  ROI کا حساب اس طرح کیا جاتا ہے: ROI = آمدنی - اخراجات کو 100 سے تقسیم کیا جاتا ہے	ROIC کا حساب اس طرح کیا جاتا ہے: ROIC = خالص آمدنی - کل سرمایہ لگایا گیا
  ROIC مجموعی مارجن، محصول، فرسودگی، ورکنگ کیپیٹل اور مقررہ اثاثوں پر کام کرتا ہے۔

  ROI بمقابلہ ROIC آئیے یہ ویڈیو دیکھیں اور مزید جانیں۔ان اصطلاحات کے بارے میں۔

  کون سا بہتر ہے، ROI یا ROIC؟

  ROI اور ROIC ایک دوسرے سے مختلف ہیں، اور دونوں کے اپنے فوائد ہیں۔ ROI کی تعریف اور پیمائش اس بات سے کی جاتی ہے کہ سرمایہ کاری پر کتنا منافع حاصل ہوتا ہے، جبکہ ROIC کمپنی کی آمدنی اور اثاثوں کی ایک مخصوص پیمائش ہے۔

  بینک کو ROIC کی ضرورت کیوں نہیں ہے؟

  بینک ROIC ریگولیشن سے مستثنیٰ ہیں کیونکہ وہ بہت سارے پرنسپلز کے ساتھ کام کرتے ہیں۔

  اچھا ROIC تناسب کیا ہے؟

  ایک اچھا ROIC تناسب کم از کم 2% ہوتا ہے۔

  بھی دیکھو: کیا "مجھے آپ کی ضرورت ہے" اور "میں تم سے پیار کرتا ہوں" وہی؟ - (حقائق اور نکات) - تمام اختلافات

  نتیجہ

  • ROI یہ سمجھنے کا ایک پیمانہ ہے کہ کس طرح کوئی کمپنی سرمایہ کاری پر کتنی رقم کماتی ہے، اور ROIC کمپنی کی سرمایہ کاری اور آمدنی کا ایک مخصوص پیمانہ ہے۔
  • ROI ایک حکمت عملی ہے جو ظاہر کرتی ہے یا اس بات کی نشاندہی کرتی ہے کہ سرمایہ کاری اور پروجیکٹ کا نتیجہ کتنا اچھا ہے۔ ROIC ایک مالیاتی میٹرک ہے جو سرمایہ کاروں کو پیش کرتا ہے کہ کمپنیاں کس طرح موثر طریقے سے کام کرتی ہیں اور ترقی کرتی ہیں۔
  • ROI ایک عام میٹرک ہے۔ اس کا استعمال مختلف سرمایہ کاری کی کارکردگی اور پیداواری صلاحیت کا ایک دوسرے کے ساتھ موازنہ کرنے کے لیے کیا جاتا ہے۔ ROIC کا موازنہ WACC کے ساتھ کیا جاتا ہے تاکہ یہ اندازہ لگایا جا سکے کہ آیا کوئی فرم قدر پیدا کر رہی ہے یا تباہ کر رہی ہے۔
  • ROI اور ROIC دونوں کا استعمال کسی فرم، کمپنی یا پروجیکٹ کے منافع اور کارکردگی کی پیمائش کے لیے کیا جاتا ہے۔