Care este semnificația termenilor ROI și ROIC? Ambele terminologii sunt utilizate pentru investiții. Înainte de a intra în subiect, permiteți-mi să definesc investiția și importanța acesteia.

Investiția este o metodă de succes și eficientă de a vă pune economiile sau banii la lucru și de a vă crea un viitor sigur. Faceți investiții inteligente care pot permite banilor dvs. să depășească inflația și să crească valoarea în viitor.

Investițiile generează venituri în două moduri. În primul rând, dacă investim într-un activ profitabil, vom obține un venit folosind profitul, cum ar fi obligațiunile cu o sumă fixă sau un procent de rentabilitate. În al doilea rând, dacă o investiție este făcută sub forma unui plan generator de randament, vom obține un venit prin acumularea unui câștig, cum ar fi un stat real sau efectiv.

Nu oferă o sumă fixă anual, ci valoarea sa se apreciază pentru o perioadă lungă de timp. Conform criteriilor menționate mai sus, investițiile constau în plasarea economiilor în active sau obiecte care devin mai valoroase decât valoarea lor inițială.

ROI, sau rentabilitatea investițiilor, este un termen utilizat pentru a descrie câți bani câștigă o întreprindere din investițiile sale. ROIC, sau rentabilitatea capitalului investit, este un indicator mai precis care ia în considerare câștigurile și investițiile unei companii.

Să intrăm în detalii și să descoperim diferențele dintre ROI și ROIC.

Tipuri de investiții

Investițiile sunt clasificate în două grupe, care includ investiții induse și investiții autonome.

1. Investiții induse

• Investițiile induse sunt active care depind de venituri și care sunt înclinate direct de nivelul veniturilor.
• Este elastică în raport cu venitul, adică crește atunci când crește venitul și invers.

2. Investiții autonome

• Aceste tipuri de investiții se referă la investițiile care nu sunt afectate de modificările nivelului veniturilor și nu sunt determinate exclusiv de motivația profitului.
• Acesta este inelastic și nu este influențat de schimbările de venit.
• În general, guvernul face investiții autonome în activități de infrastructură, în funcție de condițiile sociale, economice și politice ale țării.
• Astfel, aceste investiții se schimbă atunci când există o schimbare în tehnologie sau în urma descoperirii de noi resurse, a creșterii populației etc.

Ce este un ROI?

Cuvântul ROI este o abreviere de la return on investment, adică profitul obținut din orice investiție în marketing sau publicitate.

Termenul ROI înseamnă lucruri diferite pentru diferite persoane, adesea în funcție de perspectivă și de ceea ce este judecat, așa că este important să clarificăm dacă interpretarea are implicații profunde.

Mulți manageri și proprietari de afaceri folosesc termenul în general pentru a evalua meritele investițiilor și ale deciziilor de afaceri. Rentabilitatea înseamnă profit înainte de impozitare, dar clarifică cu persoana care folosește termenul că profitul depinde de diverse circumstanțe, nu în ultimul rând de conversațiile contabile utilizate în cadrul afacerii.

În acest sens, majoritatea directorilor executivi și a proprietarilor de afaceri consideră că ROI este măsura supremă a oricărei propuneri de afaceri; la urma urmei, acesta este obiectivul majorității companiilor: un randament maxim al investiției. În caz contrar, ar fi la fel de bine să vă puneți banii într-un cont de economii la bancă.

Cu alte cuvinte, acesta este profitul obținut dintr-o investiție Investiția ar putea fi valoarea unei întregi afaceri, considerată în general ca fiind activele totale ale societății, cu un cost aferent.

De ce trebuie să calculăm ROI?

O statistică financiară obișnuită pentru evaluarea probabilității unui randament al investiției este ROI. Formula de calcul a formulei ROI este următoarea:

Randamentul investițiilor = Venitul net / Costul investiției

Noi calculăm ROI din următoarele motive:

• Pentru a determina starea de sănătate a afacerii distribuitorului
• Pentru a determina dacă distribuitorul poate susține infrastructura
• Pentru a determina factorii determinanți ai ROI și costurile neproductive & investiții care au impact asupra ROI

ROI sănătos

Distribuitorul este un antreprenor care își investește timpul și banii proprii în afacere și se așteaptă la un profit.

Graficul de mai sus menționează metrica randament vs. risc. Este similar cu piața bursieră, dacă aveți o capitalizare mare, unde riscul este puțin adânc și recuperarea ar fi mai mică. În cazurile minore, riscul și randamentul sunt, de asemenea, ridicate.

Componenta ROI

Prima componentă este venit al distribuitorului. În al doilea rând sunt cheltuieli , iar al treilea sunt investiții Aceste trei elemente sunt calculate pentru a determina ROI. Astfel, sunt incluse în marja de venit, discountul în numerar și stimulentele DB.

Apoi, indicatorii de la capitolul cheltuieli sunt CD to trade, chirie în scădere, salariul forței de muncă, contabilitate și electricitate. În cele din urmă, investițiile includ stocurile în scădere, creditul de piață, valoarea depreciată a vehiculului și creanța medie lunară.

Beneficiile ROI

Roi are avantajele și beneficiile sale, printre care se numără:

• ROI ajută la să calculeze rentabilitatea și productivitatea unui anumit plan de investiții.
• De asemenea, ajută la comparație între două planuri de investiții (cu ajutorul formulei 1).
• Utilizând formula ROI, este ușor să calculează veniturile de diferite investiții.
• Este un indicator financiar acceptat la nivel mondial și vă ajută să alegeți cel mai bun plan de investiții.

Ce este ROIC?

ROIC înseamnă rentabilitatea capitalului investit. Este o măsură financiară pe care finanțele o folosesc pentru a analiza veniturile investițiilor curente și perspectivele de creștere ale unei companii. .

ROIC ajută, de asemenea, la evaluarea deciziilor de alocare ale unei companii și este utilizat în mod obișnuit pentru comprimarea cu WACC (costul mediu ponderat al capitalului) al unei companii.

Dacă o companie are un ROIC mai mare, aceasta are un șanț economic puternic, capabil să genereze randamente optimiste ale investițiilor. Majoritatea companiilor de referință folosesc ROIC pentru a calcula valoarea altor companii.

De ce calculăm ROIC?

Companiile trebuie să calculeze ROIC deoarece:

• Ei trebuie să să înțeleagă rentabilitatea sau raportul de performanță.
• Măsurați randamentul procentual un investitor într-o companie câștigă din capitalul său investit.
• Acesta arată cât de eficient utilizează o companie fondurile investitorilor pentru a genera venituri.

Există mai multe moduri de a calcula ROIC.

• Profitul operațional net după impozitare (NOPAT)

ROIC = Capital investit (CI)

Unde:

NOPAT = EBITX (1-RATA DE IMPOZITARE)

Capital investit reprezintă valoarea totală a activelor de care o societate are nevoie pentru a-și desfășura activitatea sau valoarea finanțării din partea creditorilor și a acționarilor.

Pentru a derula operațiunile companiei, acționarii oferă capitaluri proprii investitorilor. Analiștii analizează politicile actuale ale companiei privind datoriile pe termen lung, cerințele de îndatorare și obligațiile restante de ocupare a capitalului sau de închiriere pentru datoria totală.

• A doua modalitate de a calcula această valoare este de a scădea numerarul și NIBCL (datorii curente care nu sunt purtătoare de dobândă), obligațiile fiscale și conturile de plătit.

• O a treia metodă de calculare a ROIC constă în a adăuga valoarea totală a capitalului propriu al companiei la valoarea contabilă a datoriilor sale și apoi în a scădea activele neoperaționale.

Determinarea valorii unei companii

O societate își poate estima creșterea comparând ROIC cu WACC și observând procentul de rentabilitate a capitalului investit.

Orice companie sau firmă care obține venituri în exces din investiții mai mari decât costul de primire a capitalului este cunoscută ca fiind creatoare de valoare. .

Prin urmare, o investiție ale cărei randamente sunt egale sau mai mici decât costul capitalului, această valoare se numește distrusă. În general, o firmă este considerată creatoare de valoare dacă ROIC-ul său este cu cel puțin două procente mai mare decât costul capitalului.

ROIC sănătos

Ce este un ROIC bun? Este metoda prin care se determină poziția de apărare a companiei, ceea ce înseamnă că aceasta își poate proteja marjele de profit și cota de piață.

Obiectivele ROIC pentru calcularea indicatorilor pentru o mai bună înțelegere a eficienței companiei și pregătirea pentru utilizarea capitalului de exploatare (CO).

Companiile de pe piața bursieră cu un moat bine definit și cu o nevoie constantă de ROIC-urile lor sunt mai accesibile. Conceptul ROIC înclină să fie prioritar pentru acționari, deoarece majoritatea investitorilor cumpără acțiuni cu abordarea unei dețineri pe termen lung.

Avantajele ROIC

Există câteva avantaje semnificative ale ROIC sunt:

• Această măsurătoare financiară ajută îmbunătățirea marjei brute Deci, aceasta infirmă impactul structurii capitalului asupra rentabilității și productivității.
• ROIC indică crearea și conceperea valorii pentru investitori.
• Investitorii preferă rentabilitatea capitalului investit din cauza evaluare de reluare a speculațiilor inclusive ale unei companii.
• Potrivit investitorilor, ROIC reprezintă un indicator financiar convenabil.

Diferența dintre ROI și ROIC

Ce este mai bun, ROI sau ROIC?

ROI și ROIC sunt diferite una de cealaltă și ambele au avantajele lor. ROI este definit și măsurat prin cât profit se obține din investiții, în timp ce ROIC este o măsurătoare specifică a veniturilor și activelor unei companii.

De ce o bancă nu are nevoie de ROIC?

Băncile sunt exceptate de la reglementarea ROIC, deoarece lucrează cu mulți mandanți îngropați.

Ce este un raport ROIC bun?

O rată ROIC bună este de minimum 2%.

Concluzie

• ROI este o măsură pentru a înțelege modul în care o companie câștigă cât de mulți bani din investiții, iar ROIC este o măsură specifică a investițiilor și a veniturilor companiei.
• ROI este o strategie care arată sau indică cât de bine se dovedesc o investiție și un proiect. ROIC este o măsură financiară care oferă investitorilor cât de eficient funcționează și se dezvoltă companiile.
• ROI este o măsură generică și este utilizată pentru a compara eficiența și productivitatea diferitelor investiții între ele. ROIC este comparat cu WACC pentru a evalua dacă o firmă creează sau distruge valoare.
• ROI și ROIC sunt ambele utilizate pentru a măsura rentabilitatea și eficiența unei firme, companii sau proiecte.