Mit jelentenek a ROI és a ROIC kifejezések? Mindkét terminológiát a befektetéssel kapcsolatban használják. Mielőtt rátérnénk a témára, hadd definiáljam a befektetést és annak fontosságát.

A befektetés egy sikeres és hatékony módszer arra, hogy megtakarításait vagy pénzét munkába állítsa, és biztos jövőt teremtsen. Tegyen okos befektetéseket, amelyek lehetővé tehetik, hogy pénze az inflációnál jobban teljesítsen, és a jövőben növelje értékét.

A befektetések kétféleképpen termelnek jövedelmet. Először is, ha nyereséges eszközbe fektetünk, akkor a nyereség felhasználásával szerzünk jövedelmet, mint például a kötvények, amelyek hozama fix összegű vagy százalékos. Másodszor, ha a befektetés hozamtermelő terv formájában történik, akkor a nyereség felhalmozásával szerzünk jövedelmet, mint például egy tényleges vagy valós állapot.

Nem ad évente fix összeget; értéke hosszú időn keresztül felértékelődik. A fent említett kritériumok szerint a befektetések lényege, hogy a megtakarításokat olyan eszközökbe vagy tárgyakba fektetjük, amelyek értékesebbé válnak, mint a kezdeti értékük.

A ROI, azaz a befektetések megtérülése, egy olyan kifejezés, amelyet annak leírására használnak, hogy egy vállalkozás mennyi pénzt keres a befektetéseiből. A ROIC, azaz a befektetett tőke megtérülése egy pontosabb mérőszám, amely figyelembe veszi a vállalat bevételeit és befektetéseit.

Nézzük a részleteket, és fedezzük fel a ROI és a ROIC közötti különbségeket.

Befektetési típusok

A beruházásokat két csoportba soroljuk, amelyek közé tartoznak az indukált beruházások és az autonóm beruházások.

1. Indukált beruházások

• Az indukált beruházások olyan eszközök, amelyek a bevételtől függnek, és közvetlenül a jövedelemszintre hajlanak.
• Jövedelemrugalmas. Növekszik, ha a jövedelem nő, és fordítva.

2. Autonóm beruházások

• Az ilyen típusú beruházások olyan beruházásokat jelentenek, amelyeket nem befolyásolnak a jövedelemszint változásai, és amelyeket nem kizárólag a profitmotívum indukál.
• Rugalmatlan, és nem befolyásolja a jövedelem változása.
• A kormány általában önállóan hajt végre infrastrukturális beruházásokat. Ez az ország társadalmi, gazdasági és politikai viszonyaitól függ.
• Az ilyen beruházások tehát változnak, ha a technológia megváltozik, vagy ha új erőforrásokat fedeznek fel, ha nő a népesség stb.

Mi az a ROI?

A ROI szó a befektetés megtérülésének rövidítése, amely a marketingbe vagy reklámba történő befektetésből származó nyereséget jelenti.

A ROI kifejezés különböző embereknek különböző dolgokat jelent, gyakran a perspektívától és a megítélés tárgyától függően, ezért fontos tisztázni, ha az értelmezésnek mélyreható következményei vannak.

Sok vállalatvezető és tulajdonos használja a kifejezést általában a befektetések és üzleti döntések érdemeinek értékelésére. A megtérülés az adózás előtti nyereséget jelenti, de a kifejezést használó személlyel tisztázza, hogy a nyereség különböző körülményektől függ, nem utolsósorban a vállalkozásban alkalmazott számviteli beszélgetésektől.

Ebben az értelemben a legtöbb vezérigazgató és cégtulajdonos a ROI-t tekinti minden üzleti ajánlat végső mércéjének; végül is ez az, amire a legtöbb vállalat törekszik: a befektetés maximális megtérülése. Ellenkező esetben akár egy banki megtakarítási számlára is teheti a pénzét.

Más szóval, ez a befektetésből származó nyereség A befektetés lehet egy egész vállalkozás értéke, amelyet általában a vállalkozás teljes eszközállományának tekintünk, amelyhez költség is kapcsolódik.

Miért kell kiszámítani a ROI-t?

A befektetés megtérülésének valószínűségét értékelő általános pénzügyi statisztika a ROI. A ROI kiszámításának képlete a következő:

A befektetés megtérülése = Nettó jövedelem / beruházási költség

A ROI-t a következő okok miatt számítjuk ki:

• A forgalmazó üzletmenetének egészségi állapotának meghatározása
• Annak megállapítása, hogy a forgalmazó képes-e támogatni az infrastruktúrát.
• A ROI és a nem produktív költségek & a ROI-t befolyásoló beruházások meghatározására.

Egészséges ROI

A forgalmazó olyan vállalkozó, aki saját idejét és pénzét fekteti az üzletbe, és megtérülést vár.

A fenti grafikon a hozam vs. kockázat mérőszámot említi. Hasonló a részvénypiachoz, ha nagy tőkeértékű részvényekről van szó, ahol a kockázat sekélyes, és a megtérülés alacsonyabb lenne. Kisebb esetekben a kockázat és a hozam is magas.

A ROI összetevője

Az első komponens a jövedelem a forgalmazó. Másodszor a költségek , és a harmadik a beruházások Ezt a három elemet számítják ki a ROI megállapításához. Tehát a jövedelemkülönbözet, a készpénzkedvezmény és a DB-ösztönzők szerepelnek a számításban.

Ezután a kiadások alatti mérőszámok a következők: CD to trade, go down bérleti díj, munkaerő fizetése, könyvelés és villamos energia. Végül a befektetések közé tartozik a stock in go down, a piaci hitel, a jármű amortizált értéke és az átlagos havi követelés.

A ROI előnyei

A Roi rendelkezik előnyökkel és előnyökkel. Ezek közül néhány:

• A ROI segít kiszámítani a nyereségességet egy adott beruházási terv termelékenységét.
• Ez is segít a összehasonlítás két befektetési terv között (az első képlet segítségével).
• A ROI-képlet segítségével könnyű a következőket megállapítani kiszámítja a bevételeket különböző beruházások.
• Ez a világszerte elfogadott pénzügyi mérőszám, és segít kiválasztani a legjobb befektetési tervet.

Mi a ROIC?

A ROIC a befektetett tőke megtérülésének rövidítése, egy olyan pénzügyi mutatószám, amelyet a pénzügyek használnak egy vállalat jelenlegi beruházásainak és növekedési kilátásainak elemzésére. .

A ROIC segít a vállalat allokációs döntéseinek értékelésében is, és gyakran használják a vállalat WACC-jával (súlyozott átlagos tőkeköltség) való összenyomásra.

Ha egy vállalatnak magasabb a ROIC-je, akkor erős gazdasági árokkal rendelkezik, amely optimista befektetési hozamokat képes generálni. A legtöbb benchmark vállalat a ROIC-t használja más vállalatok értékének kiszámításához.

Miért számítjuk ki a ROIC-ot?

A vállalatoknak azért kell kiszámítaniuk a ROIC-ot, mert:

• Szükségük van arra, hogy megérteni a jövedelmezőséget vagy teljesítményarány.
• A százalékos megtérülés mérése egy vállalat befektetője a befektetett tőkéjével keres.
• Megmutatja, hogy a vállalat milyen hatékonyan használja fel a befektető pénzeszközeit jövedelemtermelésre.

A ROIC kiszámításának több módja van.

• Adózás utáni nettó működési eredmény (NOPAT)

ROIC = Befektetett tőke (IC)

Hol:

NOPAT = EBITX (1-ADÓMÉRTÉK)

Befektetett tőke az a teljes eszközállomány, amelyre egy vállalatnak szüksége van a vállalkozás működtetéséhez, vagy a hitelezők és a részvényesek által nyújtott finanszírozás összege.

A vállalat működésének működtetéséhez a részvényesek saját tőkét adnak a befektetőknek. Az elemzők áttekintik a vállalat jelenlegi hosszú távú adósságpolitikáját, az adósságigényt és a fennálló tőkefoglalási vagy bérleti kötelezettségeket a teljes adósságállományra vonatkozóan.

• A második módszer ennek az értéknek a kiszámításához, vonja le a készpénzt és a NIBCL (nem kamatozó rövid lejáratú kötelezettségek), az adókötelezettségek és a kötelezettségek.

• Egy harmadik módszer a ROIC kiszámítására, a vállalat saját tőkéjének teljes értékét hozzáadja az adósság könyv szerinti értékéhez, majd levonja a nem működő eszközöket.

Egy vállalat értékének meghatározása

Egy vállalat növekedését úgy becsülheti meg, hogy összehasonlítja ROIC-ját a WACC-hez képest, és megfigyeli a befektetett tőke megtérülési százalékát.

Értékteremtőnek nevezünk minden olyan vállalatot vagy céget, amely többletbevételre tesz szert a befektetéseken, mint a tőkebevétel költsége. .

Következésképpen azt a befektetést, amelynek hozama megegyezik a tőkeköltséggel vagy annál kisebb, ezt az értéket nevezzük megsemmisültnek. Általában egy vállalat akkor tekinthető értékteremtőnek, ha a ROIC legalább két százalékkal magasabb, mint a tőkeköltség.

Egészséges ROIC

Mi a jó ROIC? Ez az a módszer, amellyel meghatározható a vállalat védhető pozíciója, ami azt jelenti, hogy meg tudja védeni haszonkulcsát és piaci részesedését.

A ROIC célkitűzései a mérőszámok kiszámítására a vállalat hatékonyságának jobb megértése és az OC (működési tőke) felhasználásának előkészítése érdekében.

A részvénypiac azon vállalatai, amelyeknek határozott árka van, és állandóan szükségük van a ROIC-jukra, könnyebben elérhetőek. A ROIC koncepciót a részvényesek hajlamosak előnyben részesíteni, mivel a legtöbb befektető a részvényeket hosszú távú tartás szemléletével vásárolja meg.

A ROIC előnyei

A ROIC néhány jelentős előnye a következő:

• Ez a pénzügyi mérőszám segít a bruttó árrés javítása a saját tőkére és az adósságra. Így érvényteleníti a tőkeszerkezetnek a nyereségességre és a termelékenységre gyakorolt hatását.
• A ROIC azt jelzi érdemes létrehozás és koncepció a befektetők számára.
• A befektetők a befektetett tőke megtérülését részesítik előnyben, mert a értékelés az inkluzív spekuláció újbóli megjelenése egy vállalatnál.
• A befektetők szerint a ROIC kényelmes pénzügyi mérőszám.

A ROI és a ROIC közötti különbség

Melyik a jobb, a ROI vagy a ROIC?

A ROI és a ROIC különbözik egymástól, és mindkettőnek megvan a maga előnye. A ROI-t úgy határozzák meg és mérik, hogy mennyi nyereség származik a befektetésekből, míg a ROIC a vállalat jövedelmének és eszközeinek konkrét mérése.

Miért nincs szüksége egy banknak ROIC-ra?

A bankok mentesülnek a ROIC-szabályozás alól, mert sok beásott megbízóval dolgoznak.

Milyen a jó ROIC arány?

A jó ROIC-arány legalább 2%.

Következtetés

• A ROI egy olyan mérőszám, amely azt mutatja meg, hogy egy vállalat mennyi pénzt keres a befektetéseken, a ROIC pedig a vállalat befektetésének és jövedelmének egy konkrét mérőszáma.
• A ROI egy olyan stratégia, amely megmutatja vagy jelzi, hogy a beruházás és a projekt milyen jól alakul. A ROIC egy olyan pénzügyi mérőszám, amely a befektetőknek azt mutatja meg, hogy a vállalatok milyen hatékonyan működnek és növekednek.
• A ROI egy általános mérőszám, amelyet a különböző beruházások hatékonyságának és termelékenységének egymással való összehasonlítására használnak. A ROIC-t a WACC-vel hasonlítják össze annak értékelésére, hogy egy vállalat értéket teremt vagy rombol.
• A ROI és a ROIC egyaránt egy cég, vállalat vagy projekt jövedelmezőségének és hatékonyságának mérésére szolgál.